加入另類投資，超越傳統股債平衡
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歷史回測顯示投組加入另類資產有效強化風險報酬，看好黃金、虛擬資產與私募資產
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央行購金與主要國家持續財政擴張，黃金長期展望佳
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比特幣市場規模增加波動度漸減，有利現貨ETF交易
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穩定幣鑄造進一步推升以太坊應用，佔穩定幣發行市值60%
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資金面及價值面利多，持續推動私募資產未來表現
近年股債相關性上升，僅依靠股債分散已不足以抵禦市場波動，投資人開始尋求另類資產提升投組多元性另類投資包含大宗商品、虛擬貨幣、私募資產等非傳統型資產，其績效驅動因素與傳統資產不同，適度配置有機會分散投資組合風險、提升投資效益。
全球央行將黃金作為資產配置之一，2025年第3季全球黃金總需求年增3%至1,313噸，全球央行共買了220噸黃金，特別是新興國家央行正尋找美元的替代品。同時，聯準會將更偏鴿派，加上全球主要國家持續進行財政擴張，有利黃金中長期發展。
虛擬資產現貨ETF市場規模較去年同期成長一倍，儘管現貨ETF市場規模在價格下跌下有所下降，但整體規模仍接近1,500億美元，機構與一般投資人高度參與使得其波動度快速降低，具有價值儲藏功能的比特幣在2022年90日波動度高達60%，在2025年11月波動度已大幅降低至接近30%，與一般大型科技股相比，還低於特斯拉、Meta與輝達。
川普上任後加速加密貨幣規管化，穩定幣法案(GENIUS)通過對穩定幣設定明確規範，有助於美元穩定幣快速發展，進而吸引更多傳統金融資金進場，穩定幣透過區塊鏈進行鑄造與流通，以太坊為最大的穩定幣鑄造平台，虛擬資產規管提升有助於以太坊應用需求提高。
私募市場涵蓋股權、債權及實質資產，2024年私募資產規模已達15.1兆美元，UBS預估2029年將增至20.7兆美元，複合年成長率達6.5%。資金持續流入私募市場主因包括投資人可參與創新機會、達到投資組合分散及提升報酬潛力。隨近年美國企業上市減少且企業停留私募市場時間延長，投資人從公開市場取得高成長企業愈加困難，而價值創造更多發生在私募市場，使私募市場商品成為多元化投資組合的重要一環。
股市高位、震盪加劇，多元分散資產配置可分散波動，另類資產躍升資產配置要角，有助提升投資效益！
